בשנים האחרונות, עולם ההשקעות הפך נגיש ופשוט יותר למשקיעים בכל רמות ההכנסה, הודות למגוון רחב של כלים ומוצרים פיננסיים חדשניים. קרנות מחקות S&P 500 מופיעות כחזית הפופולריות, הודות לפשטותן, לדמי הניהול הנמוכים ולחשיפה המיידית ובעלות נמוכה לחברות הגדולות והמצליחות ביותר בארצות הברית.
עם זאת, בבחירת קרן מחקה S&P 500 מומלצת, חשוב לשקול מספר פרמטרים: דמי ניהול נמוכים ככל האפשר, ביצועים עקביים שעוקבים אחרי המדד במדויק, גודל ונזילות הקרן, ותנאים ייחודיים כמו אפשרות להשקעה במטבעות שונים או מניעת סיכון מט"ח.
מהי קרן מחקה S&P 500?
בקצרה, קרן מחקה S&P 500 היא כלי השקעה המאפשר לכם להשקיע במדד S&P 500, מדד מניות עיקרי הכולל 500 החברות הציבוריות הגדולות והנסחרות בבורסות האמריקאיות. משמעות הדבר היא שרכישת יחידת קרן מחקה מקנה לכם חשיפה לכל החברות הללו באופן יחסי לשווי השוק שלהן.
עם זאת, בחירת קרן מחקה S&P 500 מומלצת אינה משימה פשוטה. קיימות כיום עשרות קרנות מחקות S&P 500 המוצעות על ידי חברות ניהול שונות, וכל אחת מהן מאופיינת בדמי ניהול שונים, בביצועים עבר שונים ובמאפיינים נוספים ייחודיים.
איך בוחרים קרן מחקה S&P 500 מומלצת?
קיימות עשרות קרנות מחקות S&P 500 המוצעות על ידי חברות ניהול שונות. בעת בחירת קרן, חשוב לשים לב לכמה גורמים עיקריים:
- דמי ניהול: קרנות מחקות גובות דמי ניהול נמוכים יחסית, אך קיימים הבדלים בין קרן לקרן. כדאי לבחור קרן עם דמי ניהול נמוכים ככל האפשר.
- ביצועים עבר: כדאי לבדוק את ביצועי הקרן לאורך זמן ולוודא שהיא עקבה אחר מדד S&P 500 בצורה יעילה.
- נכסים מנוהלים: גודל קרן נותן אינדיקציה לנזילות שלה. קרן עם נכסים מנוהלים רבים תהיה בדרך כלל נזילה יותר, כלומר קל יותר לקנות ולמכור את יחידותיה.
- גורמים נוספים: ייתכן שתרצו לשקול גם גורמים נוספים, כגון מדיניות ההשקעה של הקרן ותדירות חלוקת הדיבידנדים.
השוואה לגבי s&p 500:
קרנות מחקות S&P500 מומלצות
MTF מחקה S&P 500 מנוטרלת מט"ח: דמי הנאמנות הם מאוד נמוכים, 0.02% (נכון לסוף ספטמבר 2025). תוצאות ההשקעה מציגות ביצועים יפים יחסית, עם שינויים חודשיים ושנתיים טובים, סטיית תקן של כ־18.46 (נכון ל-2025).
הראל מחקה S&P 500: דמי ניהול הם 0.03%. קל לציין שהביצועים יחסית יציבים, עם ביצועים שנתיים טובים, סטיית תקן של כ-18.94.
SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) ו-Vanguard VOO: שתיהן מהקרנות הגדולות והפופולריות ביותר, עם דמי ניהול נמוכים מאוד (סביב 0.03-0.09%), וגם ביצועים יציבים ביחס למדד הרחב.
IShares UCITS ETF אירית: דמי ניהול 0.07% ויש לה רכיב צבירה, עם ביצועים שתואמים מאוד לקרנות אחרות עם דמי ניהול נמוכים.
0 ₪ עמלות קנייה ומכירה בקרנות נאמנות ו-ETF ללקוחות IBI TRADE
IBI TRADE מציעה הטבה חדשה ללקוחותיה: פטור מלא מעמלות קנייה ומכירה על השקעה במגוון קרנות נאמנות ו-ETF — כולל קרנות כספיות, מסורתיות וקרנות מחקות מדדים (כן! כולל קרנות מחקות S&P500). בנוסף, אין דמי שמירה כלל.
ומה זה אומר בפועל?
אם אתם שוקלים להשקיע במדדי מניות עולמיים דרך קרנות נאמנות מחקות S&P 500, תוכלו כעת לבצע את זה דרך IBI TRADE ללא עמלות קנייה או מכירה.
אז, איזו קרן S&P 500 הכי מומלצת?
גורמים לבחירת קרן S&P 500 מומלצת
הקרנות עוקבות אחרי אותו מדד ולכן התשואות שלהן כמעט זהות.
ההבדלים העיקריים בין הקרנות הם בעיקר בדמי הניהול ובמחיר ליחידה.
אם קונים שברי מניות (fractional shares) מחיר ליחידה פחות רלוונטי.
דמי הניהול נמוכים מאוד ברוב הקרנות, ברוב המקרים 0.03% או פחות, כלומר עלות של כ-3 דולר ל-10,000 דולר שהושקעו, מה שהופך את קרנות ה-S&P 500 לאחת מאפשרויות ההשקעה הזולות בשוק.
בחירות מובילות לפי סוג קרנות
בישראל, למי שרוצה קרן מנוטרלת מט"ח מומלץ MTF מחקה S&P 500 (מספר קרן 5125869).
למי שרוצה צמודה לדולר בישראל, מומלץ הראל מחקה S&P 500 (מספר קרן 5129275).
רכישה בדולר בישראל – קרן קסם S&P 500 KTF נקובה (מספר קרן 5130851).
קרנות אמריקאיות מובילות הן iShares Core S&P 500 ETF (IVV) ו-Vanguard S&P 500 ETF (VOO).
קרנות איריות מובילות הן ISHARES CORE S&P 500 UCITS ETF (מספר 1159250) ו-Vanguard S&P 500 UCITS ETF USD Acc (VUAA).
זמינות קרנות בישראל
לא כל הקרנות זמינות בכל הברוקרים, ולכן חשוב לבדוק את הזמינות מול הברוקר הספציפי.
למחשב נוספת
דמי הניהול בישראל נמוכים מאוד, אך תמיד קיים סיכון שדמי הניהול יעלו בעתיד.
הקרנות האמריקאיות בדרך כלל שומרות על יציבות בדמי הניהול בזכות תחרות גבוהה וגדילות הקרנות.
השוואה
| קרן | זירת מסחר | מטבע רכישה | דמי ניהול | יתרונות עיקריים | מספר קרן |
|---|---|---|---|---|---|
| MTF מחקה S&P 500 | ישראלית | שקל (מנוטרלת מט"ח) | כ-0.02%-0.03% דמי נאמנות | מנוטרלת מט"ח, מאפשרת חשיפה למדד בלי סיכון מטבע אך עשויה לשאת עלויות גידור | 5125869 |
| הראל מחקה S&P 500 | ישראלית | שקל (צמודה לדולר) | כ-0.025%-0.03% דמי נאמנות, דמי ניהול אפס או קרוב לאפס | חשיפה למדד תוך שמירה על חשיפה לדולר | 5129275 |
| קסם S&P 500 KTF נקובה $ | ישראלית | דולר | כ-0.2% | קרן דולרית, מתאימה למשקיעים המעוניינים לשמור על חשיפה לדולר | 5130851 |
| IVV | אמריקאית | דולר | כ-0.03% | דמי ניהול נמוכים מאוד ונזילות גבוהה בשוק האמריקאי | N/A |
| VOO | אמריקאית | דולר | כ-0.03% | דמי ניהול נמוכים במיוחד ונזילות גבוהה בשוק האמריקאי | N/A |
| ISHARES CORE S&P 500 UCITS ETF | אירית | דולר | כ-0.07% | מתאימה להשקעה בדולרים עם יתרונות מיסוי למשקיעים ישראלים | 1159250 |
האם להשקיע בקרן מחקה S&P 500?
היתרונות העיקריים של קרן מחקה מדד S&P 500, בדומה לקרנות מחקות נאסדק, הם שמשקיעים יכולים להרוויח תשואות חזקות לאורך זמן גם אם יש להם ניסיון השקעה מועט. ה-S&P 500 מכיל כ-500 מניות של החברות המובילות בארה"ב, וכל יחידה של הקרן מעניקה למשקיעים בעלות עקיפה על כל החברות – וכל זה בעמלות שמסתכמות בדולרים בודדים.
קרנות מחקות אלו מציעות פיזור מיידי, ומפחיתות את הסיכון של השקעה במניות בודדות. בעוד שהשקעה לעולם אינה נטולת סיכון, ל-S&P500 יש רקורד חזק לאורך טווחים ארוכים. ובכל זאת, בטווח הקצר זה יכול להיות תנודתי, ולכן מומחים ממליצים באופן שגרתי למשקיעים להיות מסוגלים להשקיע לפחות חמש-שבע שנים ובאופן אידיאלי יותר כדי להשיג תשואות אטרקטיביות.
בגלל יתרונות מרכזיים אלה, המשקיע האגדי וורן באפט יעץ זה מכבר לרוב המשקיעים להשקיע בתעודת סל S&P 500 ולא במניות בודדות.
וורן באפט אמר בפגישת המשקיעים השנתית של ברקשייר האת'אווי ב2020:
"לדעתי, עבור רוב האנשים, הדבר הטוב ביותר לעשות הוא להחזיק בקרן מחקה מדד S&P 500. אנשים ינסו למכור לך דברים אחרים כי יש בזה יותר כסף עבורם אם יעשו זאת".
25 החברות הגדולות במדד מרכיבות מעל חצי ממדד הS&P500
יחס המכפיל רווח המשוקלל של הS&P500 עומד על כ-30.
*הנתונים מעודכנים נכון ל7 באוקטובר 2025.
| מספר | סימול החברה | שם החברה | מחיר מניה (USD) | משקל במדד |
|---|---|---|---|---|
| 1 | NVDA | Nvidia | $191.02 | 7.61% |
| 2 | MSFT | Microsoft | $524.21 | 6.38% |
| 3 | AAPL | Apple Inc. | $257.42 | 6.25% |
| 4 | AMZN | Amazon | $224.21 | 3.91% |
| 5 | META | Meta Platforms | $717.00 | 2.95% |
| 6 | AVGO | Broadcom | $343.32 | 2.65% |
| 7 | GOOGL | Alphabet Inc. (Class A) | $244.10 | 2.50% |
| 8 | TSLA | Tesla, Inc. | $435.39 | 2.37% |
| 9 | GOOG | Alphabet Inc. (Class C) | $245.02 | 2.34% |
| 10 | BRK.B | Berkshire Hathaway | $500.48 | 1.77% |
| 11 | JPM | JPMorgan Chase | $304.47 | 1.37% |
| 12 | ORCL | Oracle Corporation | $288.51 | 1.35% |
| 13 | WMT | Walmart | $102.92 | 1.34% |
| 14 | LLY | Lilly (Eli) | $848.30 | 1.24% |
| 15 | V | Visa Inc. | $351.71 | 1.12% |
| 16 | MA | Mastercard | $577.30 | 0.85% |
| 17 | NFLX | Netflix | $1,214.28 | 0.84% |
| 18 | XOM | ExxonMobil | $114.20 | 0.80% |
| 19 | JNJ | Johnson & Johnson | $189.76 | 0.75% |
| 20 | PLTR | Palantir Technologies | $181.87 | 0.71% |
| 21 | COST | Costco | $927.12 | 0.67% |
| 22 | ABBV | AbbVie | $232.00 | 0.67% |
| 23 | AMD | Advanced Micro Devices | $238.25 | 0.63% |
| 24 | HD | Home Depot (The) | $383.62 | 0.62% |
| 25 | BAC | Bank of America | $49.88 | 0.60% |
שורה תחתונה
קרנות אינדקס S&P 500 הן חלק מההשקעות הטובות ביותר עבור משקיעים בכל רמות המיומנות, אך הן יכולות להועיל במיוחד למשקיעים חדשים יותר, שיכולים ליהנות מתשואות מוצקות מבלי להזדקק למומחיות נרחבת. למשקיעים יש מגוון אפשרויות זולות כדי להשיג את התשואות הללו אך הם חייבים להיות סבלניים.
